Bonum Capital Murata Alieva bojuje proti klimatickým zmenám dohodou s ruským sektorom lesného hospodárstva

Rusko je domovom pätiny lesov na planéte, čo je viac ako ktorákoľvek iná krajina na svete s pohodlným rozdielom. Podiel krajiny na globálnom trhu s lesnými produktmi je však podľa OSN len 4 % – píše Colin Stevens

Medzinárodná investičná skupina Bonum Capital verí, že to má potenciál zmeniť sa, a sprostredkúva obchod v hodnote viac ako pol miliardy dolárov, vďaka čomu sa stane veľkým akcionárom v ruskej lesnej spoločnosti Segezha Group, ktorá je zakladateľom a jediným vlastníkom, s veľkým množstvom pôdy. Bonum Capital Murat Aliev vyhlásený 11. októbra.

„V súlade s globálnymi trendmi v oblasti udržateľnosti a boja proti klimatickým zmenám pevne veríme v perspektívy globálneho lesníckeho sektora a vidíme obrovský potenciál pre investície do ruských lesníckych aktív, kde zlepšenia prevádzkovej efektívnosti a konsolidácia sektora vytvárajú významné príležitosti na zvýšenie výnosy a rast hodnoty akcionárov.“ Pre EU Reporter to povedal Murat Aliev, zakladateľ a majiteľ Bonum Capital.

Dohoda Bonumu so spoločnosťou Segezha spôsobí, že investičná skupina predá Inter Forest Rus – holdingovú spoločnosť pozostávajúcu z vysokokvalitných aktív a značných lesných zdrojov, ktorá bola založená s cieľom konsolidovať kvalitné aktíva v sektore – spoločnosti Segezha, čím opäť rozšíri svoju existujúcu základňu zdrojov o polovicu. V dôsledku dohody bude Segezha vlastniť 16.1 milióna hektárov lesa v dlhodobom prenájme, čo je päťkrát viac ako ktorýkoľvek z jej najväčších verejne obchodovaných partnerov.

Hodnota obchodu je v oblasti 515 miliónov dolárov. Očakáva sa, že táto suma bude rozdelená na tri časti: 238 miliónov USD sa použije na náklady na reštrukturalizáciu a konsolidáciu v súvislosti s cieľovými aktívami; 205 miliónov USD sa použije na splatenie časti dlhu cieľovej skupiny; a Bonum Capital si odnesú domov približne 82 mil. USD, z čoho 68 mil. USD je splatných v splátkach počas obdobia štyroch rokov po dokončení za predpokladu splnenia určitých platobných podmienok.

Bonum tiež investuje 150 miliónov dolárov do ďalších akcií v Segezha, kúpených od spoločnosti Sistema – zakladateľa a väčšinového akcionára Segezha.

„V súčasnom kontexte globálnych trendov okolo udržateľnosti a boja proti klimatickým zmenám pevne veríme v perspektívy globálneho lesníckeho sektora a vidíme obrovský potenciál pre investície do ruských lesných aktív, kde zlepšenie prevádzkovej efektívnosti a sektorová konsolidácia vytvárajú obrovské príležitosti. pre vyššie výnosy a rast hodnoty akcionárov.“ povedal Aliev.

Samostatne Bonum Capital uzavrel zmluvu o predaji a kúpe na získanie podielu v Segezha Group od PJSFC Sistema, verejne obchodovanej ruskej investičnej spoločnosti a väčšinového akcionára v Segezha Group, za ekvivalent 150 miliónov rubľov. V dôsledku toho Bonum Capital zvýši svoj podiel a stane sa druhým najväčším akcionárom Segezha Group s podielom približne 13 %. Očakáva sa tiež, že transakcia bude uzavretá v 1. štvrťroku 2022 a bude financovaná z výnosov z predaja Inter Forest a bankového financovania.

Bonum za posledný rok výrazne prenikol do sektora lesného hospodárstva. Zúčastnila sa IPO spoločnosti Segezha v apríli 2021 a tiež konsolidovala holdingovú spoločnosť Inter Forest Rus, ktorú predáva spoločnosti Segezha. 

Bonum Capital je investičná skupina založená v roku 2013 v Moskve. Zakladateľom a jediným vlastníkom spoločnosti je Murat Aliev.

Investuje do rôznych aktív vrátane medzinárodných verejných trhov, private equity, rizikového kapitálu a nehnuteľností v Rusku. Hlavnou činnosťou spoločnosti je vlastné investovanie na verejných trhoch so zameraním na dlhodobo koncentrované pozície.

Bonum Capital sa podieľal na všetkých hlavných nedávnych IPO v CIS, vrátane OZON, Kaspi.kz, Segezha Group, Fix Price a United Medical Group (EMC). Bonum Capital má odborné znalosti v oblasti nákupu a rozvoja problémových aktív s vysokým potenciálom rastu hodnoty, a to aj prostredníctvom synergií s inými aktívami hráčov v tomto odvetví.

Inter Forest Rus zahŕňa 24 spoločností z rôznych segmentov drevárskeho priemyslu a zahŕňa obrovské množstvo zalesnenej pôdy na Sibíri, ako aj 5,000 XNUMX zamestnancov, nové závody a flotilu lodí na prepravu surovín po rieke.

Inter Forest Rus bol vytvorený ako holdingová spoločnosť na konsolidáciu kvalitných aktív v lesnom priemysle. Inter Forest Rus v súčasnosti zahŕňa hlavné aktíva spoločností LDK Igirma, Trans-Sibirskaya Lesnaya Kompaniya a Priangarsky LPK, ako aj viac ako 20 spoločností v segmentoch vrátane vlastníctva lesov, logistiky a prevádzky.

Má jeden z najväčších ročných povolených výrubov v Rusku (88 % mäkkého dreva) na približne 10.9 milióna kubických metrov na konsolidovanom základe. Jeho výrobná kapacita je 1.5 milióna metrov kubických reziva na štyroch pílach, 35,000 170,000 metrov kubických preglejky a XNUMX XNUMX ton peliet.

 Medzi jej hlavné trhy patrí Čína, Japonsko, EÚ a Egypt, ako aj Rusko a ďalšie krajiny SNŠ. Spoločnosť zamestnáva približne 5,000 ľudí. Očakáva sa, že OIBDA na rok 2021 bude približne 11 miliárd RUB.

Bonum tiež v roku 2020 na aukcii získal od Trust Bank práva pre množstvo spoločností v sektore lesného hospodárstva. Dohoda preto znamená značnú konsolidáciu na ruskom lesnom trhu, pričom Segezha sa teraz môže pochváliť jedným z najväčších povolených výrubov spomedzi všetkých verejne kótovaných lesníckych spoločností na svete, a to 23.6 milióna metrov kubických.

„Naše dlhodobé záujmy v tomto sektore sa teraz sústreďujú na Segezha, ktorá so svojím vynikajúcim manažérskym tímom a osvedčeným a ziskovým obchodným modelom má dobrú pozíciu na to, aby posunula ruský lesnícky priemysel na novú globálnu úroveň. V dôsledku tejto transakcie výrazne zvýšime svoj podiel v Segezha Group a staneme sa jej druhým najväčším akcionárom. Veríme, že Segezha má potenciál stať sa jedným z najväčších úspechov na ruských kapitálových trhoch.“ povedal Aliev.

Bonum Capital investuje do niekoľkých tried aktív vrátane medzinárodných verejných trhov, private equity, rizikového kapitálu a ruských nehnuteľností. Hlavnou činnosťou spoločnosti je investovanie na verejných trhoch.

Zdieľaj tento článok: